中信建投：高頻數(shù)據(jù)向好，Q3業(yè)績增量明顯，重申游戲作為全年主線

每經(jīng)AI快訊，中信建投研報稱，回顧2023年AI驅動游戲整體到30x，今年其實是更落地的EPS上修+景氣度高+格局改善驅動的，龍頭和中型公司今年是一起好，大盤在擴張（1H國內(nèi)自研網(wǎng)絡游戲+20%，主要是arppu提升帶來）。而且，中報后估值切換到明年，游戲持續(xù)性很好。業(yè)績節(jié)奏，三季度會是更好的一個季度（暑期流水爆發(fā)），后續(xù)還有《無畏契約m》，《名將殺》，《九牧之野》，《伊瑟》國服，《異環(huán)》。今年游戲板塊費用節(jié)省多，利潤上修有空間，taptap與小紅書等新型內(nèi)容社區(qū)崛起，CP對ROI考核嚴格，傳統(tǒng)買量式微，AI對中型公司產(chǎn)能提升大。