半導體早參 | 中微公司薄膜設備收入同比增長13倍；盛美上海營收凈利潤雙增

10月29日，滬指漲0.70%，報收4016.33點；深成指漲1.95%，報收13691.38點；創業板指漲2.93%，報收3324.27點。科創半導體ETF（588170）跌0.07%，半導體材料ETF（562590）漲0.37%。

隔夜外盤：截至收盤，道瓊斯工業平均指數跌0.16%；納斯達克綜合指數漲0.55%；標準普爾500種股票指數跌0.00%。費城半導體指數漲1.85%，恩智浦半導體跌3.87%，美光科技漲2.13%，ARM跌1.56%，應用材料漲3.56%，微芯科技漲跌1.73%。

行業資訊：

1、消息面上，中微公司于10月29日發布2025年第三季度報。公告顯示，中微公司2025年前三季度營業收入為80.63億元，同比增長約46.40%；歸母凈利潤為12.11億元，同比增長32.66%。收入按產品來看，前三季度刻蝕設備收入61.01億元，同比增長約38.26%；LPCVD和ALD等薄膜設備收入4.03億元，同比增長約1332.69%。

2、盛美上海于10月29日晚間發布2025年三季度報告。公告顯示，盛美上海第三季度實現營業收入18.81億元，同比增長19.61%；歸母凈利潤為5.70億元，同比增長81.04%。

3. 10月29日，由國務院國資委發起，委托中國國新設立和管理的中央企業戰略性新興產業發展專項基金在北京啟動。基金首期規模達510億元，其中中國國新擬出資150億元。另據工商信息，該基金的其他出資方還包括北京金融街資本運營集團有限公司、中移資本控股有限責任公司、中國石化集團資本有限公司、中國石油集團昆侖資本有限公司、中國電信集團投資有限公司等。據披露，目前該基金已具備投資條件，將助力戰略性新興產業加速發展。

中國銀河證券指出，多模態大模型發展有望進一步拉動算力需求；國內互聯網廠商加碼AI投入。國內存儲廠預計為明年國內晶圓廠資本支出貢獻主要增量。AI的發展有望帶動存儲芯片行業周期上行。

相關ETF：公開信息顯示， 科創半導體ETF（588170）及其聯接基金（A類：024417；C類：024418）跟蹤上證科創板半導體材料設備主題指數，囊括科創板中 半導體設備（61%）和半導體材料（23%）細分領域的硬科技公司。 半導體設備和材料行業是重要的國產替代領域，具備國產化率較低、國產替代天花板較高屬性，受益于人工智能革命下的半導體需求擴張、科技重組并購浪潮、光刻機技術進展。

半導體材料ETF（562590）及其聯接基金（A類：020356、C類：020357），指數中半導體設備（61%）、半導體材料（21%）占比靠前，充分聚焦半導體上游。