行業(yè)風(fēng)口已至，電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）近一個月規(guī)模狂翻11倍

11月7日午后，大盤翻綠，電網(wǎng)設(shè)備板塊沖高回落，截至14點57分，全市場唯一的電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）漲超0.7%，盤中實時成交額超6億元，持倉股中能電氣漲超14%，良信股份漲停，伊戈爾、華通線纜、萬勝智能等股跟漲。

電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）已成資金“心頭好”，截至11月6日，已連續(xù)9個交易日凈流入，合計“吸金”11.14億元，最新規(guī)模達(dá)15.78億元，創(chuàng)成立以來新高，近一個月規(guī)模狂翻11倍。

電網(wǎng)投資規(guī)模持續(xù)加大，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈或?qū)⒊掷m(xù)受益。11月3日，國家電網(wǎng)有限公司公示2025年第七十四批采購中標(biāo)候選人名單，相關(guān)采購金額超過30億元。此外今年1-9月，國家電網(wǎng)完成固定資產(chǎn)投資超4200億元，同比增長8.1%。

華泰證券指出，電網(wǎng)設(shè)備出海邏輯仍然強(qiáng)勢，其中非特高壓主網(wǎng)板塊業(yè)績表現(xiàn)較好，主要系該賽道出海保持高景氣，疊加網(wǎng)內(nèi)主網(wǎng)建設(shè)需求持續(xù)較強(qiáng)。配電層面，企業(yè)出海收入及訂單同樣保持高速增長，同時海外市場競爭加劇。以變壓器為代表的一次設(shè)備出海邏輯仍然強(qiáng)勢，無論主網(wǎng)、配網(wǎng)，從訂單及收入來看仍然呈現(xiàn)高速增長態(tài)勢。展望后續(xù)，高電壓等級電網(wǎng)設(shè)備的緊缺更具備持續(xù)性。

電網(wǎng)設(shè)備ETF（159326）是全市場唯一跟蹤中證電網(wǎng)設(shè)備主題指數(shù)的ETF，從申萬三級行業(yè)分類上看，指數(shù)成分股的行業(yè)分布以輸變電設(shè)備、電網(wǎng)自動化設(shè)備、線纜部件及其他、通信線纜及配套、配電設(shè)備為主，擁有較強(qiáng)的代表性。特高壓權(quán)重占比高達(dá)64%，全市場最高。前十大重倉股中囊括了國電南瑞、特變電工、思源電氣、特銳德等行業(yè)龍頭。